Автор: xantia. Уважаемые коллеги! Много читал про динамическую ребалансировку и решил сделать себе портфель. Рассматриваю несколько вариантов: 1. Базовый вариант: SPY + TLT 2. На…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Поскольку Telegram становится все более популярным, решил открыть группу и посмотреть, что из этого может выйти. Дополнение от 7 июля 2019:…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Недавно поднял статью с заголовком “Удвоение проигрывающих позиций увеличивает доходность портфеля”, которую многие сочли несколько провокационной. Поднялись крики “это ж мартингейл,…
Автор: xantia. Уважаемые коллеги! Изучаю вопрос индексного инвестирования, ознакомился со статьями о нормировке по волатильности и динамическому распределению активов, т.е. регулярной ротации между различными ETF.…
Автор: xantia. Уважаемые коллеги! Читаю красивый отчет УК Третий Рим, заинтересовали результаты нейтральной стратегии (стр. 13-14). http://third-rome.com/wp-content/uploads/2016/02/Performance_December_2015_RU.pdf Суть стратегии понятна, создается бета-нейтральный портфель из акций…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Когда у человека есть сильный запрос на реализацию финансовых фантазий, он может встретить два типа предложений: от разработчиков/исследователей, которые предложат реальное…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Один из индикаторов, на которые я обращаю особое внимание, это индикатор отношения ETF акций SPY и комбинации ETF на индекс волатильности…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Большинство трейдеров слишком близко к сердцу принимает принятую в индустрии меру риска через волатильность цены. На самом деле риск понятие довольно…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Последнее время часто попадаются заголовки, предрекающие закат эры “человеческого” трейдинга в связи с заменой его на автоматический. Здесь нужно понимать, что…
Автор: Салимжан Бижанов. Продолжаем исследовать инвестирование по методу двойной ребалансировки. Инструменты инвестирования: SPY (ETF на индекс S&P500) и TLT (ETF на 20-летние Treasury Bond). Напомню,…
В последнее время количественная (quant) торговля стала модным направлением. Эта статья может помочь вам отделить зерна от плевел. 1. Умение программировать на R или Python…
Автор: xantia. Уважаемые коллеги! У меня вопрос, который может показаться весьма дурацким, однако хотел бы спросить Вашего совета. Я торгую фьючерсами среднесрочно (роботом), однако мне…
Автор: Салимжан Бижанов. Механизатор пишет интересные статьи об инвестировании с ребалансировкой по волатильности. В том числе о портфелях с равными долями SPY+TLT, XLP+XLU+TLT (защитный портфель,…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Зачем трейдер заключает сделки на бирже? Ответ, казалось бы, лежит на поверхности – чтобы заработать. Однако не так все просто. Мотивации…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Часто участники рынков делят свою активность на две части. Одна – малорисковые вложения, которые, как предполагается, должны обеспечивать сохранность большей части…
Когда новые инвесторы только выходят на рынок, им иногда говорят, что демо портфель является хорошим способом проверить стратегию, не подвергая риску реальные деньги. Этот хорошо…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Доходность, если отбросить случайный компонент, складывается из двух источников: премия за взятия риска, и премия за уникальные способности. Отсюда можно обозначить…
Многофакторное инвестирование, которое сочетает в себе недооценку, импульс, качество (рентабельность) или факторы низкой волатильности, сегодня является новым популярным инвестиционным подходом. За последнее время появилось много…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). ETF акций с высокой бетой SPHB выглядит интересным вариантом для хеджирования портфеля акций. Ниже представлен график пары SPHB против SPY (ETF…
Автор: Александр Кургузкин (mehanizator). Так на текущий момент выглядит приведенный к волатильности спрэд между High Yield ETF (HYG) и ETF акций (SPY): И высокодоходные бонды,…